Ce este asigurarea FDIC? - Istoric, acoperire, limite și reguli pentru bănci

În zorii secolului XX, mii de bănci comunitare americane au fost practic ostatice în favoarea economiei agricole și capriciul baronilor capitaliști care au controlat atunci o mare parte din infrastructura de transport și energie a continentului. Eșecurile bancare au fost frecvente, în special în rândul instituțiilor rurale, cu o singură ramură.

Situația a devenit insostenibilă la începutul anilor 1930, când industria bancară americană s-a prăbușit pe punctul de a se prăbuși, iar economia țării s-a oprit într-o oprire cutremurătoare. Din acest tablou întunecat s-a ridicat unul dintre cele mai durabile moșteniri ale Marii Depresiuni: Federația Federală de Asigurare a Depozitelor, care asigură depozitele deținute cu mii de bănci cu statut american.

Dacă aveți un cont de depozit la o bancă cu sediul în Statele Unite, puteți beneficia foarte mult de asigurarea de depozit FDIC. În secțiunile următoare, vom arunca o privire mai atentă asupra istoriei asigurărilor de depozit în Statele Unite, a piulițelor și șuruburilor de acoperire a FDIC și a altor tipuri de asigurări de depozit disponibile consumatorilor și investitorilor americani.

Istoria și evoluția FDIC

Societatea Federală de Asigurare a Depozitelor a fost autorizată prin Legea bancară din 1933, cunoscută în mod uzual ca Glass-Steagall Act.

Cu toate acestea, ideea unei scheme naționale de asigurare pentru depozitele bancare precedă mult timp FDIC. Vom ridica povestea în anii 1890, în ultima ultimă panică economică din secolul 19.

Înainte de FDIC: Panica din 1893 și Primele propuneri naționale de asigurare a depozitelor

În februarie 1893, calea ferată Philadelphia și Lectura au eșuat, precipitând o panică financiară care s-a rezolvat în cea mai adâncă depresie economică a țării până în prezent. Conform History Central, 50 de căi ferate, 4.000 de bănci și 14.000 de afaceri private au intrat în panica din 1893.

Pe măsură ce rezervele de trezorerie ale SUA au scăzut, un sindicat condus de finanțatorul John Pierpont Morgan a aratat 65 de milioane de dolari în banca națională la rate de dobândă abrupte. Recuperarea lui Morgan i-a înfuriat pe deponenții de rang și de dosar, mulți dintre ei pierdându-și economiile de viață în carnavalul fiscal. Nemulțumirile s-au prăbușit în mediul rural, manifestându-se cel mai spectaculos în acțiunile de muncă cinetică precum infamul Pullman Strike din Chicago, considerat în mare măsură drept catalizatorul mișcării muncii din secolul XX.

Panica din 1893 a redus de asemenea temporar averea Partidului Popular de scurtă durată, o mișcare anticapitalistă cu sprijin profund în sudul agrar, mijlocul și vestul. Partidul Popular a obținut mai mult de 10% din voturi la alegerile Congresului Statelor Unite din 1894, o performanță care nu s-a repetat înainte sau de atunci.

Printre alte inițiative radicale, inclusiv montarea nelimitată a monedelor de argint, platforma fiscală a Partidului Popular a solicitat crearea unui sistem național de asigurare a depozitelor. Reprezentantul Nebraska William Jennings Bryan, un cvasi-populist care a fost instrumental în fuziunea din 1896 între Partidul Popular și Partidul Democrat, a introdus în 1893 prima propunere legislativă serioasă pentru un fond național de asigurare a depozitelor, dar a murit fără vot..

Fonduri de asigurări de depozit de stat la începutul secolului XX

Dupa un deceniu de crestere mai mult sau mai putin neintrerupta, economia SUA a inceput sa se spulbece in a doua jumatate a anilor 1900, care a culminat cu o criza financiara cunoscuta acum sub numele de Panica din 1907. Ca si antecedentul deceniului precedent, Panica din 1907 a precipitat un somn. a eșecurilor bancare și a rezervei rezerve ale Trezoreriei SUA. Astfel de consecințe au obligat un sindicat condus de J.P. Morgan să susțină sistemul financiar în suferință - și, de această dată, cofertele municipale din New York au fost lovite puternic de răul Wall Street.

Ca și în anii 1890, propunerile post-panice pentru un sistem național de asigurare a depozitelor nu au dus nicăieri. Pe fondul unei opoziții aprige de la firme financiare înființate, zeci de proiecte de lege federale care propun diverse idei pentru o societate de asigurări de depozit durabile nu au reușit să intre în drept în sfertul de secol în urma panicii din 1907. Cei mai buni factori de politici federali ar fi putut răspunde a fost trecerea Rezervei Federale Actul din 1913, care a fost un compromis dureros, care a instituit sistemul de rezerva federal.

Fără acțiuni federale, factorii de decizie de la stat au intensificat. Din 1908 până în 1917, opt state și-au înființat propriile corporații de asigurare a depozitelor: Mississippi, Oklahoma, Kansas, Dakota de Nord, Dakota de Sud, Nebraska, Texas și Washington, potrivit FDIC. Participarea a fost obligatorie în cinci state și voluntară în trei. Șase state au oferit compensații imediate în numerar pentru depozitele asigurate și două certificate de purtare a dobânzii înlocuite. Toate cele opt scheme au fost finanțate prin evaluări periodice la depozitele deținute la instituțiile participante.

Actele bancare din 1933 (Actul Glass-Steagall) și din 1935

În anii 1920, aproximativ 600 de bănci din SUA au eșuat în fiecare an. Majoritatea erau instituții rurale mici, asociată cu probleme de lichiditate și gestionarea subparului. Noile chartere și-au reconstituit rândurile. Curnul cumulativ a avut un efect negativ, însă: până în 1930, schemele de asigurare a depozitelor de stat instituite în urma panicii din 1907 erau toate insolvabile.

Criza viitoare a devenit un capăt cu panica financiară de la sfârșitul anului 1929. Ratele de eșec ale băncii au crescut în lunile următoare, exacerbate de o Rezerva Federală insulară, care nu vedea prea multe motive pentru a susține non-membrii sau pentru a răsplăti ceea ce guvernanții săi considerau pervași și de neiertat. gestionarea greșită de către directorii băncii provinciale. Chiar și prăbușirea din 1930 a Băncii Statelor Unite din New York, una dintre cele mai mari instituții de depozit din țară, nu a reușit să concentreze mințile factorilor de decizie. În primii patru ani întregi ai anilor 1930, aproape 9.000 de charte comerciale bancare comerciale au fost suspendate, ștergând mai mult de 4% din toate depozitele din S.U.A..

Situația a devenit insostenibilă în primul trimestru al anului 1933. Într-unul din primele sale acte oficiale, președintele Franklin D. Roosevelt a declarat o vacanță bancară națională de patru zile la 6 martie 1933. După ce a adoptat legislația de urgență pentru a ajuta la stabilizarea sistemului bancar al țării și redeschide băncile din cele mai multe centre de populație, Congresul urmează să lucreze la o versiune modificată a proiectului de reformă bancar. Această versiune a inclus o prevedere pentru asigurarea națională de depozit. Eforturile lor s-au complicat prin opoziția puternică din partea industriei bancare și a aliaților acesteia în cabinetul lui Roosevelt și prin ambivalența proprie a Roosevelt.

A urmat multă luptă legislativă. La 16 iunie 1933, Roosevelt a semnat o măsură de compromis, cunoscută în mod interschimbabil sub numele de Banking Act din 1933 sau Glass-Steagall Act. Legea a modificat Legea Rezervei Federale din 1913 pentru a permite înființarea unei societăți naționale de asigurare a depozitelor. Actul urma să intre în vigoare pe o bază temporară la 1 ianuarie 1934, cu o asigurare de până la 2.500 USD pe contul de depozit. Pe măsură ce depresia s-a agravat, prevederea mai puternică de asigurare a depozitelor din Legea bancară din 1935 a înlocuit propunerea inițială, garantând o asigurare de până la 5.000 USD pentru fiecare cont de depozit și asigurând locul FDIC ca agenție guvernamentală permanentă..

Criza de economii și împrumuturi

Criza de economii și împrumuturi din anii 1980 a fost primul șoc financiar semnificativ din epoca FDIC. Cu toate acestea, nu a fost niciodată atât de severă ca panica care a precipitat Marea Depresiune. De exemplu, criza, recesiunea ulterioară și depresia regională a pieței locuințelor au devastat industria economiilor și împrumuturilor (S&L) din Statele Unite..

Federația Federală de Economii și Împrumuturi de Împrumut (FSLIC), ale cărei rezerve au asigurat fondurile deponenților S&L, nu a putut să țină pasul cu pierderile S&L pe măsură ce criza sa agravat. În urma încercărilor succesive de recapitalizare la sfârșitul anilor 1980, Congresul a desființat FSLIC și a înființat o nouă agenție de asigurare a depozitelor, Rezolvarea Trust Trust Corporation (RTC). RTC s-a dovedit de asemenea inadecvat sarcinii. Congresul și-a fuzionat funcțiile cu FDIC în 1995.

Contribuabilii au plătit un preț ridicat pentru eșecurile succesive ale FSLIC și RTC: aproximativ 123,8 miliarde de dolari, potrivit FDIC Banking Review. Deși faza acută a crizei a trecut mult timp, FDIC a reușit să abordeze mizeria persistentă fără niciun ajutor din partea contribuabililor.

Legea privind reforma federală a asigurării depozitelor din 2005

În martie 2006, a intrat în vigoare Legea privind reforma federală a asigurării depozitelor din 2005. Fără a schimba în mod semnificativ experiența depozitarului mediu, legea a simplificat structura mecanismului de asigurare al FDIC, combinând două fonduri separate anterior într-un singur fond de asigurare de depozit (DIF). În urma lichidării activelor unei bănci eșuate, DIF își folosește rezervele de numerar pentru a compensa orice deficiență rămasă și pentru a compensa deponenții băncii.

Criza financiară globală

Al doilea test major al FDIC, și primul de la Legea Federală de Reforma a Asigurării Depozitelor, a venit pe fondul crizei financiare globale din 2008 și a rezultatelor sale. Numărul relativ mic de bănci care au eșuat în deceniul următor fazei acute a crizei - puțin peste 500, în comparație cu peste 9.000 în primii patru ani ai Marii Depresiuni, declară imensul stres impus de criza din 2008 americanului sistemul financiar și FDIC în sine.

În martie 2008, înainte de faza acută a crizei, soldul DIF a atins 52,8 miliarde de dolari, un nivel istoric, potrivit FDIC. Cu toate acestea, pe măsură ce economia s-a înrăutățit și s-au acumulat eșecurile bancare, rezervele DIF au scăzut sub minimul legal: 1,15% din depozitele asigurate estimate. Pe măsură ce poziția de numerar a DIF s-a înrăutățit, FDIC a impus o evaluare de urgență tuturor băncilor membre, creșterea temporar a fondului.

Cu toate acestea, pasivele anticipate ale DIF au fost înregistrate în timp ce Marea Recesiune a trecut. Până la sfârșitul anului 2009, fondul era expus riscului de insolvență fără alte măsuri. În loc să împrumute de la Trezoreria Statelor Unite, o mutare legal admisibilă, care ar fi atras probabil recuperarea fondului, FDIC a solicitat băncilor membre să plătească în prealabil evaluări trimestriale pentru perioada cuprinsă în trimestrul IV 2009 până în trimestrul IV 2012. Această manevră a menținut DIF solvent și a permis FDIC pentru a-și menține evidența perfectă a garanției depozitelor asigurate. Deși să fie corect, a avut foarte mult ajutor din partea altor inițiative guvernamentale de urgență în cele mai întunecate zile ale crizei.

Ce este asigurarea FDIC?

Acum că am oferit FDIC un context istoric, să examinăm ce acoperă asigurarea de depozit a corporației, modul în care funcționează acea acoperire și pașii pe care depozitarii îi pot lua pentru a-și maximiza acoperirea.

Ce acoperă asigurarea FDIC

Asigurarea FDIC oferă o acoperire de la dolari la dolari la depozitele calificate la băncile membre FDIC, pentru cel puțin 250.000 USD. Atunci când o bancă membră FDIC eșuează (valorile prestabilite) sau întâmpină probleme financiare terminale, FDIC compensează deponenții pentru valoarea totală a soldurilor principale deținute în conturile asigurate, plus orice dobândă datorată până la data implicită..

Băncile membre FDIC sunt clar identificabile prin sigiliile FDIC afișate pe intrările sucursale, pe ghișee și pe paginile de pornire ale site-urilor. Dacă nu sunteți sigur dacă banca dvs. (sau vreo bancă cu care aveți în vedere deschiderea unui cont) este membru FDIC, utilizați instrumentul BankFind al FDIC pentru a confirma.

FDIC asigură toate depozitele calificate deținute la instituțiile membre, indiferent de identitatea titularului contului. Conturile comerciale deținute în numele unei entități corporative sunt asigurate la fel ca și conturile personale. Deținătorii de conturi nu trebuie să fie cetățeni ai SUA sau rezidenți permanenți pentru a se califica pentru asigurarea FDIC.

Conform broșurii de asigurare a depozitelor FDIC, tipurile de cont pentru care se aplică asigurarea FDIC includ, dar nu se limitează la:

Verificand conturi
Conturile de ordin de retragere negociabile (ACUM), care sunt conturi de depozit populare la firmele de servicii financiare fără filiale
Conturile pieței monetare
Certificate de depozit și alte conturi de depozit la termen
Cont de economii
Instrumente negociabile emise de bancă, cum ar fi cecuri de casierie și ordine de bani

Ceea ce asigurarea FDIC nu acoperă

Asigurarea FDIC nu acoperă anumite tipuri de conturi comune și instrumente financiare, inclusiv unele instrumente care pot fi ușor răscumpărate în numerar. O listă ne exhaustivă de conturi și instrumente excluse include:

Titluri tranzacționate pe bursă, inclusiv acțiuni și ETF-uri
Fonduri comune
Bilete, facturi și obligațiuni ale Trezoreriei SUA (deși guvernul american garantează separat aceste instrumente)
Obligațiuni municipale
Obligațiuni corporative
anuități
Polite de asigurare de viață
Conținutul cutiilor de siguranță deținute la instituțiile membre

Limitele de acoperire în timp

Congresul a crescut limitele minime de asigurare ale depozitului FDIC de opt ori de la înființarea corporației. Deși intermitent, rata generală de creștere a depășit inflația:

1934: 2.500 USD
1935: 5.000 USD
1950: 10.000 USD
1966: 15.000 USD
1969: 20.000 USD
1974: 40.000 USD
1980: 100.000 USD
2008: 250.000 USD

Între băncile comerciale și instituțiile de economii, băncile asigurate de FDIC au un depozit de 13,58 miliarde de dolari în august 2018. Cu toate acestea, asigurarea FDIC nu acoperă toate fondurile depozitate la băncile asigurate de FDIC.

Cum funcționează asigurarea FDIC

Când o bancă nu reușește, FDIC servește ca echipaj de curățare. Întrucât FDIC nu emite charte bancare, nu are autoritatea legală să închidă singure băncile. Mai degrabă, FDIC servește ca receptor pentru băncile ale căror charte au fost revocate de către autoritățile charter, de regulă autoritățile de reglementare ale băncilor sau Oficiul federal al controlorului monedei..

Găsirea unei noi bănci
În calitate de primitor, FDIC își asumă proprietatea temporară asupra activelor băncii eșuate. Tranziția de proprietate este invariabil de grăbită, adesea apărând în weekend. În cele mai multe cazuri, FDIC poate găsi o altă bancă membru FDIC dispusă să-și asume depozitele instituției eșuate și alte active viabile. În mod ideal, conturile deponenților sunt transferate pur și simplu la noua bancă, fără modificări de sold sau de stare activă. În astfel de cazuri, deponenții pot depune și retrage fonduri fără întrerupere.

Compensarea deponenților pentru soldurile închise ale contului
Atunci când FDIC nu poate găsi o bancă membră dispusă să-și asume depozitele bancare eșuate, agenția poate alege în schimb să emită cecuri către deponenții afectați pentru soldurile contului lor complet, plus orice dobândă datorată, până la limita asigurată. În această situație relativ rară, deponenții pot pierde accesul la fondurile lor pentru câteva zile lucrătoare.

Compensarea deponenților peste limita de asigurare
Depozitorii cu solduri peste limita minimă de asigurare pot recupera o parte din depozitele în exces. Totuși, procesul este întocmit mai mult decât cel pentru compensarea deponenților sub limita minimă de asigurare, iar rezultatul nu este garantat.

Depozitorii primesc, în general, compensații pentru excesul de depozite în mod regulat, deoarece FDIC lichidează activele rămase ale băncii eșuate. În cele mai multe cazuri, plata pentru depuneri în exces este pro rata, adică depozitarul primește doar o porțiune din soldul inițial. De exemplu, un depozitar poate obține doar 50 de cenți pe dolar. În funcție de complexitatea procesului de lichidare, deponenții pot fi nevoiți să aștepte câțiva ani pentru ca FDIC să-și îndeplinească creanțele rămase în legătură cu excesul de depozite deținute la băncile falimentate.

Maximizarea acoperirii dvs. de asigurări FDIC

Depozitorii pot evita acest proces și pot reduce la minimum riscul pierderii principale, respectând limitele minime de acoperire ale asigurării FDIC:

Conturi individuale: FDIC consideră cumulative toate soldurile din conturile individuale (individuale) deținute de același depozitar la aceeași bancă asigurată. De exemplu, dacă dețineți un sold cumulativ de 200.000 USD în conturi individuale de verificare, economii și piețe monetare la Banca A, întregul sold este acoperit de asigurarea FDIC. Dacă soldul dvs. cumulativ crește la 300.000 USD în cele trei conturi, veți avea un sold neasigurat de 50.000 USD, chiar dacă niciun sold nu se ridică la 250.000 USD.
Conturi comune: FDIC asigură soldurile deținute în conturi comune separat de soldurile deținute în conturi unice, chiar și atunci când deținătorii de conturi comune dețin conturi unice cu aceeași instituție. Soldurile contului comun sunt împărțite în mod egal și asigurate până la 250.000 USD pentru fiecare deținător de cont. Astfel, un cuplu poate depune până la 500.000 de dolari în contul lor comun, fără a depăși limita FDIC.
Conturi de afaceri: FDIC nu face distincția între proprietățile unice (entități comerciale individuale) și proprietarii acestora, chiar și atunci când numele proprietarului unic este distinct de proprietar. Când aveți un cont bancar de afaceri cu aceeași instituție la care dețineți fonduri personale, FDIC vă tratează afacerea și depozitele personale în mod cumulativ. Cu toate acestea, entitățile de afaceri multi-membre pot fi considerate separat de proprietarii lor.
Conturi de pensionare: FDIC consideră că fondurile deținute în majoritatea tipurilor de conturi de pensionare obișnuite (inclusiv IRA-urile tradiționale și Roth) sunt separate de fondurile deținute în conturile de depozit fără pensie, chiar și atunci când conturile sunt deținute cu același nume.
Conturi de încredere: Cu condiția îndeplinirii anumitor condiții, FDIC asigură solduri revocabile ale contului de încredere de până la 250.000 USD per beneficiar unic. De exemplu, soldul deținut într-un cont de încredere cu doi beneficiari unici este asigurat până la 500.000 USD, soldul deținut într-un cont de încredere cu patru beneficiari unici este asigurat până la 1 milion USD, etc..

Alte forme de asigurare de depozit

După cum am văzut, schema națională de asigurare a depozitelor FDIC nu este singura formă de asigurare de depozit disponibilă deponenților din SUA. Aceste trei entități protejează, de asemenea, anumite tipuri de depozite.

Fondul de asigurare a acțiunilor NCUA

Fondul de asigurări pe acțiuni NCUA oferă acoperire de asigurare pentru depozite pentru milioane de membri americani ai uniunii de credit. Înființat în 1970 pentru instituțiile de administrare a Uniunii Creditelor Naționale și susținut de guvernul federal, fondul de asigurări sociale asigură acum depozite de acțiuni de creditare de până la 250.000 USD pe cont individual și până la 250.000 USD în toate conturile comune. Pentru conturile comune, protecția fondului de asigurări sociale nu este la fel de puternică ca FDIC-urile, ceea ce poate oferi o pauză deponenților cu valoare netă ridicată care cântăresc meritele relative ale băncilor comerciale și ale uniunilor de credit.

Securities Investor Protection Corporation (SIPC)

Asigurarea SIPC este limitată pentru clienții firmelor de brokeraj cu membri SIPC cu probleme sau cu probleme. Acoperirea este limitată la suma totală de 500.000 USD în numerar și titluri pe cont și 250.000 USD în numerar pe cont (inclusiv). Titlurile de valoare acoperite de asigurarea SIPC includ, dar nu se limitează la:

Stocuri
Obligațiuni
Fonduri mutuale și fonduri tranzacționate la schimb
Piețele monetare și fondurile pieței monetare
Optiuni binare
Certificate de depozit

Limitările SIPC sunt aproape la fel de importante ca acoperirile sale. Unele limitări notabile includ:

SIPC nu acoperă încasările în numerar din tranzacțiile de mărfuri.
SIPC exclude contractele de valută, mărfuri și alte contracte futures de la acoperirea valorilor mobiliare.
SIPC nu se protejează împotriva pierderilor din cauza avizelor de investiții proaste.
SIPC nu protejează împotriva scăderilor valorilor valorilor mobiliare.
În loc să ofere compensații în numerar pentru titlurile lichidate deținute cu brokeraj cu probleme, SIPC încearcă să înlocuiască titlurile în sine atunci când este posibil.

Fondul de asigurare pentru depozitari

Nu trebuie confundat cu Fondul de asigurare a depozitelor FDIC, Fondul de asigurare pentru depozitari este o schemă din Massachusetts care oferă o acoperire de asigurare de depozit cunoscută sub numele de asigurare DIF.

Lansat în 1934, Fondul de asigurare pentru depozitari garantează toate depozitele deținute la băncile membre statornicite din Massachusetts peste limita de 250.000 USD a FDIC. Cu alte cuvinte, asigurarea DIF permite deponenților cu valoare netă ridicată la băncile din Massachusetts să nu țină cont de limita obișnuită a TVA. Acesta este un stimulent major pentru deponenții cu resurse suficiente pentru a deschide conturi de verificare gratuite la băncile online, precum Bank5 Connect și Salem Five Instituții membre mai mici, directe ale DIF, cu sediul nominal în statul cel mai populat din New England..

Cuvânt final

Citirea despre istoria zbuciumată a industriei bancare americane timpurii este o experiență de deschidere a ochilor. Înainte de Marea Depresiune, deponenții pe termen lung, cu bănci mici și rurale, s-au confruntat cu perspectiva reală a ruinării financiare totale, fără nicio vină a lor. Astăzi, unde vă păstrați banii câștigați greu are o influență asupra securității sale.

Națiunea noastră a parcurs un drum lung pentru a asigura fonduri pentru patroni și continuă să îmbunătățească eforturile de protecție prin legislație și servicii pentru clienți. Cu toate că există cu siguranță întotdeauna loc pentru creștere, suntem într-o poziție mult mai sigură ca niciodată. Atâta timp cât bancați cu o instituție membru FDIC, fondurile dvs. sunt sigure.

Dacă asta nu este un progres, nu știu ce este.

Aveți un cont bancar asigurat de FDIC?