Anuitățile sunt o investiție bună? - 7 lucruri de luat în considerare

Suze Orman, consilier financiar și gazdă de televiziune, spune că „nu foarte mulți dintre noi ar trebui să investească în anuități”, și că „există motive pentru care uneori au sens, dar există și mai multe motive pentru care, de cele mai multe ori, nu o fac. “ Cu toate acestea, chiar și cei mai critici recunosc că anuitățile oferă beneficii reale pentru unii investitori cu nevoi unice.

Dacă în prezent aveți în vedere achiziția unei rente, puneți-vă următoarele întrebări. Și rețineți că, ca și celelalte conturi de pensionare, fondurile retrase dintr-o rentă înainte de împlinirea vârstei de 59 1/2 ani sunt supuse unei penalități de retragere anticipată de 10%, pe lângă impozitul pe venit pe suma retrasă..

Întrebări pe care să le întrebi înainte de a investi în renta

1. Acumulati sau distribuiti active?

Mulți oameni acumulează investiții în anii de lucru pentru a se asigura că vor avea venituri odată ce încetează să mai primească salarii. Dacă pensionarea dvs. va avea mai mult de cinci ani în viitor, este puțin probabil ca renta să crească la fel de repede ca alte vehicule de investiții, cum ar fi acțiunile comune, fondurile mutuale sau fondurile tranzacționate la schimb. Dacă sunteți îngrijorat de siguranța investițiilor dvs., un portofoliu de obligațiuni corporative diversificate, de înaltă calitate (AAA), este probabil să plătească o rată a dobânzii mai mare decât orice anuitate cu rată fixă sau chiar indexată pe acțiuni de la un asigurator clasat AAA.

2. Cât de lungă este perioada de predare?

Deși majoritatea anualelor vă permit să retrageți o sumă limitată de fonduri în fiecare an fără penalități (valoarea maximă a retragerii este prevăzută în contract), orice retrageri care depășesc limita maximă sunt supuse unei taxe de predare. Vârsta nu este un factor în taxa de predare; taxa va fi impusă indiferent dacă aveți 25 sau 65 de ani.

Asiguratorul impune o taxă de predare pentru a se proteja împotriva „rulărilor” din fondul de investiții. De obicei, taxa scade în fiecare an, anualitatea este ținută. De exemplu, retragerile în exces pot fi supuse unei taxe de predare de 10% în primul an după investiție, o taxă de predare de 9% în al doilea an, o taxă de 8% în al treilea an și așa mai departe până când taxa de predare dispare..

Dacă sunteți pensionat (sau sunteți în curs de pensionare) și nu anticipați să efectuați retrageri excesive în perioada în care se aplică taxa de predare, ar trebui să luați în considerare o rentă, mai ales dacă sunteți îngrijorat de a rămâne fără venituri în timpul vieții. Potrivit MarketWatch, Scott Whyte, consilier financiar la Bloom Asset management Inc. din Farmington Hills, Michigan, recomandă anualități în aceste circumstanțe: „Puteți ajuta acea persoană să obțină un venit lunar mai mare garantat pentru restul vieții și, prin urmare, să aibă un puțin mai puțin se bazează pe variabilitatea pieței. ”

Mulți asigurători oferă o varietate de opțiuni de plată, inclusiv o perioadă fixă de ani, pe toată durata vieții sau chiar o combinație în care supraviețuitorilor li se garantează un beneficiu. Asigurați-vă că căutați sfaturi competente înainte de a lua o decizie cu privire la opțiunile de plată, întrucât vă puteți schimba părerea.

3. Utilizați toate beneficiile fiscale de pensionare disponibile?

Legile fiscale federale oferă o mare oportunitate pentru majoritatea oamenilor de a deduce banii economisiți pentru pensionare și lasă câștigurile să acumuleze impozit amânat până la utilizarea lor. Conturile individuale de pensionare (IRA), inclusiv RRA IRA, sunt disponibile pentru majoritatea tuturor (chiar și cele acoperite de planurile de pensionare la locul de muncă), iar multe persoane sunt acoperite de 401k la locul de muncă..

Avantajul acestor planuri față de anuități este că puteți deduce contribuțiile din veniturile curente sau puteți lua retrageri fără impozit atunci când vă retrageți, în funcție de plan, și nu plătiți impozit în timp ce câștigurile sunt în cont. Cu toate acestea, anuitățile asigură doar o creștere amânată din taxe - trebuie să plătiți impozite pe contribuții și retrageri. Prin urmare, investiția într-o rentă înainte de a profita din plin de conturile de pensionare calificate de care aveți la dispoziție nu este recomandată - anuitățile au, în general, cel mai mult sens pentru cei care nu se califică pentru un plan tradițional sau Roth.

Consilierii financiari recomandă, de asemenea, să nu cumpărați o rentă într-un cont de pensionare înainte de pensionare, din cauza costurilor sale excesive în comparație cu alte alternative de investiții, limitări ale investițiilor și duplicarea beneficiilor fiscale.

Pe de altă parte, anuitățile pot fi o investiție demnă dacă:

Au contribuit maxim la toate conturile disponibile de pensionare
Va plăti impozite la tarife superioare pentru următorii 10-20 de ani înainte de pensionare
Nu intenționați să efectuați retrageri înainte de vârsta de 59 1/2

4. Gestionează-ți propriile investiții sau te bazezi pe manageri profesioniști?

Dacă sunteți în faza de acumulare a vieții dvs. și aveți expertiza, timpul și interesul pentru a gestiona propriile investiții, există alte vehicule cu potențial de profit mai mare decât rentabilitatea oferită de anuități. Și dacă preferi ca alții să-ți gestioneze investițiile, există opțiuni mai bune:

Menținerea unui portofoliu echilibrat de ETF-uri. Combinarea unui fond index precum SPDR S&P 500 care reflectă economia generală a SUA cu un fond de obligațiuni de investiții și un fond de piață monetară poate oferi un nivel de siguranță, precum și randamente mai mari asociate cu acțiuni la un cost scăzut și cercetare minimă.
Utilizarea fondurilor mutuale gestionate profesional. Deși este mai scump decât să-ți administrezi banii personal, această opțiune îți oferă liniște sufletească știind că activele tale sunt ocupate de profesioniști care lucrează 24/7 pentru a oferi rezultate superioare. Fondurile reciproce sunt disponibile în toate categoriile, de la creștere agresivă la siguranță și venituri. În plus, multe companii de administrare oferă o varietate de fonduri cu obiective de investiții diferite, astfel încât transferul sau echilibrarea portofoliului total poate fi realizat ieftin și ușor.

Unele anuități oferă o caracteristică a indicelui de capitaluri proprii (creșterea profiturilor pe baza performanței unui indice de capital selectat cu un randament minim garantat). Cu toate acestea, rentabilitatea netă pe termen lung este probabil mai mică decât ai primi direct într-un fond index. Un tip de renta numita renta variabila permite investitiile in subconturi, care sunt alternative similare fondurilor.

5. Care este pachetul dvs. fiscal astăzi și ce vă așteptați să fie la pensionare?

Impozitele pe venit sunt, din păcate, un factor important al deciziilor de investiții. Multe persoane își măresc treptat veniturile în timpul anilor de muncă, ajungând la maxim sau în termen de cinci ani de la pensionare și plătesc anual sume crescute ale impozitului pe venit..

La pensionare, veniturile impozabile scad de obicei, precum și obligația fiscală pe venit. Amânarea veniturilor de la anii de impozitare ridicate la anii de impozitare scăzută este unul dintre cele mai sensibile și utilizate instrumente de planificare fiscală. Acesta este cel mai mare motiv pentru care ar trebui să contribuiți pe deplin la toate conturile posibile de pensionare favorizate de taxe înainte de a lua în considerare o rentă.

În timp ce banii investiți într-o rentă nu sunt deductibili, câștigurile sunt amânate din impozit până la retragerea lor într-o sumă forfetară sau într-o serie de plăți. În cazul unei sume forfetare, diferența dintre încasări și investiția dvs. va fi impozitată la rate de venit obișnuite. Dacă primiți o serie de plăți, o parte din fiecare plată este considerată principală și nu este impozitată cu partea rămasă, care este considerată venitul obținut și este impozitată la rate regulate. Dacă venitul dvs. din pensie va fi impozitat substanțial sub rata curentă, investiția într-o rentă - după ce ați făcut toate investițiile posibile deductibile din impozit - poate avea sens financiar.

Cu toate acestea, există un dezavantaj al acestei strategii pentru anumiți investitori cu taxe fiscale a căror rată nu va scădea semnificativ după pensionare: în timp ce dividendele și dobânda de capital sunt impozitate la rate regulate, profiturile dintr-un activ sunt supuse unei cote de câștig de capital la vânzare, rata în funcție de perioada de proprietate.

Dacă de obicei dețineți investiții timp de un an sau mai mult - calificarea pentru un câștig de capital pe termen lung - și grupul dvs. de impozit pe venit nu se va schimba semnificativ după pensionare, investiția într-o rentă poate fi contraproductivă, expunându-vă de fapt la o rată mai mare a impozitului pe venit. De exemplu, dacă vă aflați în cea mai mare categorie de impozite, un câștig de capital pe termen lung este impozitat la 23,8%, inclusiv noul impozit pe venit pentru investiții pentru câștigurile mari. Câștigurile într-o rentă - tratate și impozitate ca venit obișnuit - sunt impozitate la nivelul de 39,6% pentru cei care au cel mai mare venit.

6. Care vor fi responsabilitățile și dorințele dvs. la moarte?

Cel mai mare avantaj al unei rente este flexibilitatea fluxului de plăți. Întrucât este un acord contractual între două părți, opțiunile de distribuire sau de plată sunt aproape nelimitate.

În general, decizia privind opțiunea dvs. de plată ar trebui amânată până la pensionare, deoarece opțiunile dvs. de plată tipice includ:

Numai viață. Vi se garantează un venit cât timp trăiți, suma fiecărei plăți în funcție de speranța de viață. Nu există nicio garanție că veți primi plăți pentru suma acumulată, dar puteți primi mult mai mult dacă trăiți mult timp.
Termen garantat. Un flux de venituri pe viață cu un număr minim de plăți garantate, această opțiune protejează beneficiarii dvs. dacă muriți prematur. De exemplu, dacă ai avea un termen garantat de 10 ani și ai muri în al șaselea an, moșia sau beneficiarii tăi vor primi plăți pentru restul termenului de 10 ani.
Viață comună și supraviețuitor. Voi sau supraviețuitorul dvs. veți primi un venit atât timp cât oricare dintre voi trăiește. Această opțiune este deosebit de populară în cazul cuplurilor căsătorite.
Perioada fixă. Plățile vor fi efectuate într-o perioadă definită (10, 15, 20 de ani) dvs. sau beneficiarilor dvs. pentru întregul termen. În acest caz, puteți supraviețui plățile.
Cantitate fixă. Tu decizi cât de mult vrei să primești în fiecare lună; plățile se opresc atunci când contul rămâne fără fonduri.
Sumă forfetară. Acest lucru vă permite să luați toată valoarea acumulată într-o singură sumă forfetară, ceea ce înfrânge scopul anuității și nu este în general recomandat. Va trebui să plătiți impozitul pe venit regulat pe întreaga porțiune de câștig de investiții din cont.

Majoritatea asigurătorilor oferă o opțiune în care compania va plăti beneficiarului dvs. un deces în cazul în care muriți înainte de începerea distribuției. Avantajul este de obicei cel mai mare din valoarea contractului sau din totalul primelor pe care le-ați plătit.

7. Care este forța financiară a furnizorului de pensii?

O anuitate este la fel de sigură ca și compania care le emite și, de obicei, sunt emise de o companie de asigurare. În timp ce anuitățile au fost considerate în general investiții sigure, există cazuri în care o companie de asigurări a eșuat și asociația de garantare de stat a lipsit de fonduri pentru a oferi plăți complete tuturor agenților anuali. De obicei, garanția maximă a asociației de garanție este limitată la 500.000 USD sau mai puțin. În consecință, ar trebui să vă limitați cumpărăturile de rentă la acele companii cu cel mai mare nivel de organizații de terțe părți independente (A.M.Best, Moody's, S&P și Fitch) care monitorizează companiile de asigurări și raportează cu privire la puterea lor. De asemenea, ar trebui să luați în considerare răspândirea investiției între mai mulți furnizori de renta pentru a oferi un alt nivel de siguranță prin diversificare.

Cuvânt final

Analitele sunt aranjamente financiare complexe, pe termen lung, care nu trebuie luate în considerare ușor. Sfatul clasic pentru investiții „investighează înainte de a investi” este aplicabil în special atunci când iei în calcul anualitățile. Asigurați-vă că înțelegeți termenii legali și financiari comuni pentru anuități, modul în care funcționează anualitățile, inclusiv anualitățile variabile populare și căutați mai multe cotații de la asigurători pentru a vă asigura că obțineți exact ceea ce vă așteptați.

Ce alte sfaturi puteți sugera să investiți în anuități?